还在跌你敢信？转向股票仓位更高的新能源基金

上周连续暴跌，我想着本周开盘起码可以回回血，结果又是3600+股票下跌，真的难玩，后台很多人问医疗基金怎么回事，我都不知道如何回复，一起坚强吧，晚上我看看相关的数据。

免责声明&风险提示：

本文为小瑜哥个人投资基金日记和思考，文中提及到的 任何个股和基金都可能有腰斩的风险。 所有内容均不构成投资建议，请各位 独立思考 ，不要以我的内容作出买入或者卖出决策， 风险自担 。

1.中证新能源汽车指数跌到了低估区

截止到2022.9.15中证新能源汽车指数市盈率跌到了37.3倍，处于过去5年分位点的36.19%，目前处于低估区间。

如果中证新能源汽车未来2年盈利增速能够达到30%，我认为当下新能源汽车指数是有较高的定投性价比。

2.中证新能源汽车指数股票仓位大于GY新能源汽车

截止到2022年2季度GY新能源汽车公布的股票仓位只有59.8%，跟FG新能源汽车指数公布的股票仓位91.61%相差太大。

根据GY新能源汽车资产配置来看基金经理在过去3个季度明显降低了股票仓位，错过了4月底那波新能源反弹行情，目前新能源估值跌到了低估区间，我会偏向于股票仓位更高的指数基金。

新能源汽车指数基金是跟踪指数的，股票仓位不得低于基金资产的90%，我认为一旦新能源汽车上升反弹指数基金更有优势。

2.也要注意风险：

如果新能源汽车基金继续下跌，那指数的跌幅可能会大于新能源主动基金的跌幅。

指数基金是股票型基金，股票投资大于基金资产的80%，而有一些新能源主动基金是偏股基金，股票投资60%-90%，如果主动基金经理操作得当在下跌中及时减仓，那主动基金的回撤将小于指数基金。

3.中证新能源汽车指数持股集中度大于GY新能源汽车

（以上个股仅做基金研究，不做任何的投资建议）

2022年2季度中证新能源汽车前十大持仓占净值54.36%，GY新能源汽车前十大持仓占净值36.54%，很明显指数基金的持股集中度会高很多。

在2者前十大持仓50%一致的情况下，一旦上升反弹持股集中度更高的一边将占优。

GY新能源主要聚焦中游电池，长期来看我觉得确定性高于上游锂矿和下游整车。而中证新能源聚焦中游电池和上游锂矿，短期弹性更大一些。

4.总结：

结合当下新能源汽车指数的估值和股票仓位以及持股集中度我把GY新能源汽车仓位转到中证新能源汽车指数。

一切不要以我为准，我啥都不懂。

往期基金分析：

招商量化精选 信澳周期动力 中证电池指数 南方新能源产业趋势 华宝动力组合 红塔红土盛世普益 国金量化多因子 中概互联50ETF 新华鑫动力 银华智荟内在价值 兴全合润 蓝筹2季报更新 广发小盘成长 蚂蚁战略配置5只基金分析 海富通改革驱动 中欧新蓝筹 安信稳健增值 国投瑞银新能源 中证煤炭ETF 诺安成长混合 易方达国防军工 易方达环保主题 信澳新能源精选 景顺长城新兴成长 万家宏观择时多策略 华商新趋势 偏债混合招商睿逸 金元顺安元启 工银文体产业 沪深300指数 大成新锐产业 华安文体健康 招商中证白酒 鹏华丰禄债券 中欧医疗健康 兴全合宜 嘉实回报混合 中庚价值领航 易方达蓝筹 工银新能源汽车 工银战略转型 信澳新能源产业 广发睿毅领先 中泰星元灵活配置 ，后台回复基金名称或者基金代码即可跳转到对应的基金分析，如果没有可以本文留言，点赞较多的会优先分析。 （以上基金仅做基金研究，不做任何的投资建议）

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今天上证指数下跌0.35%，收报3115点。深证指数下跌0.48%，创业板下跌0.72%，北向资金净流入16.03亿元，两市成交6662亿元，市场成交量大幅萎缩，要见底了吗？

今天预计-0.1%，更新后今年以来-10.2%左右。老对手沪深300今天-0.12%，更新后今年以来-20.49%。本月回本无望。

（以上基金仅做基金研究，不做任何的投资建议）

今天把GY新能源转到了中证新能源汽车指数。 优秀的人看完文章都会顺手点个赞，祝点赞的基友估值大涨！